[通貨オプション]変動率、2008年来の高水準から低下

*00:11JST [通貨オプション]変動率、2008年来の高水準から低下

ドル・円オプション市場で変動率は低下した。リスク警戒感を受けたオプション買いが後退し、変動率は金融危機が発生した2008年以来の高水準から低下。

リスクリバーサルでは円コールスプレッドが縮小。ドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いが後退した。

■変動率
・1カ月物22.32％⇒16.86% （08年10/24＝31.044％）
・3カ月物17.69％⇒13.41%（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物14.55％⇒11.53%（08年10/24＝25.50％)
・1年物12.21％⇒10.12%（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋9.47％⇒+8.4％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物＋9.10％⇒＋7.72％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋7.84％⇒＋7.2％（08年10/27=+10.71％）
・1年物＋6.58％⇒＋6.13％（08年10/27=+10.71％）《KY》