[通貨オプション]R/R円プット買い加速
2022年1月5日 05:35
*05:35JST [通貨オプション]R/R円プット買い加速
ドル・円オプション市場で変動率は連日上昇。新年度の相場変動を織り込むオプション買いが継続した。
リスクリバーサルは円コールスプレッドが縮小。ドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いに比べ円先安感に伴う円プット買いが加速。円コールスプレッドは11月来で最小となった。
■変動率は
・1カ月物5.56％⇒5.94％（08年10/24＝31.044％）
・3カ月物5.95％⇒6.11％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物6.24％⇒6.34％（08年10/24＝25.50％)
・1年物6.56％⇒6.65％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）
■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物+0.50％⇒＋0.26％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物+0.64％⇒＋0.45％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物+0.73％⇒+0.59％（08年10/27=+10.71％）
・1年物+0.83％⇒+0.73％（08年10/27=+10.71％）《KY》